高勝算股價形態圖解手冊

交易心理、勝算概率與盈虧統計如何用於交易在波考斯基的《高勝算股價形態圖解手冊》中，作者把情緒、概率和數據三者串成一條完整的交易思路： 1. ​​交易心理：先管理自己，再管理資金​​ • 交易者的情緒波動會直接影響下單時機與紀律。作者在書裏提醒讀者關注自身情緒，並學會在羣體恐慌或貪婪時保持客觀，以免被市場情緒裹挾。 2. ​​勝算概率：用歷史數據衡量“這件事發生的可能性”​​ • 作者對大量股價形態進行統計，得出“頭肩底突破後有 82% 的概率上漲至少 10%”而“下降三角形平均虧損只有 4%”等結論。這些概率讓交易者知道：某些形態本身勝率更高，應優先關注。 • 他同時指出，並非所有形態都會如期發展，“只有成功率纔是運用股價形態的核心指標”——概率低的形態即使出現，也應謹慎或放棄。 3. ​​盈虧統計：把概率落到錢袋裏​​ • 在模擬程序中，作者固定盈利目標（如 10%）與止損點（如低於形態最低波谷 1 美分），得出平均盈利 7%、平均虧損 9% 等數字。 • 這些數字幫助交易者： • 評估策略在長期 equity curve 上的期望收益。 • 比較不同形態或不同入場/止損/止盈參數的優劣。 • 設定合 理的倉位大小與風險預算，例如“單筆風險不超過賬戶資金的 10%”。 4. ​​三者整合：從“覺得對”到“算得清”​​ • 先用交易心理保持紀律，避免因情緒而違背計劃； • 再用勝算概率判斷機會是否值得進入； • 最後用盈虧統計量化風險與收益，確保每一次交易在整體策略上“數學期望爲正”。 • 作者通過實證表明：如果只靠直覺而忽視後兩項統計，交易很難在長期保持優勢；而把心理-概率-盈虧三位一體地執行，才能把“看得懂形態”轉化爲“賺得到錢”的可持續能力。

這是一本平庸的關於如何識別形態，並用形態進行交易的書，順便夾雜了些趨勢線的畫法和應用、缺口理論等常見的技術分析方法。整體沒有什麼出彩的地方，如果你看過經典的技術分析，這本就完全可以不看。 對於形態理論，我覺得是主觀和片面的，因此，從統計學意義上來講，勝率也不算高，而且辨識各種形態，根據週期的大小，也往往互相矛盾，基本上沒有利用價值。 從根源上來說，形態理論來自於對道氏理論的再度解釋，要依賴趨勢線才能完成形態的定義，而趨勢線又是一個主觀的工具，在主觀的基礎上在做主觀的認知，最後得出來的結果一定是跟主觀的，而在我看來，主觀是交易的大敵。 趨勢線是根據過往的走勢對未來的一種預測，而市場是不確定性的，任何預測都不可能有超過60%的準確率，因爲市場是適應性的，任何概率優勢都最終會被市場蕩平，變得沒有統計學的優勢。這就是爲何一個定式總是在一段時間後失去效率的原因，也是市場演化機制的必然。 形態理論、缺口理論、趨勢線，基本上都是主觀的預測市場的經驗模型，這是模型因太過主觀，並非交易信號系統的好決策依據。 這本書很平庸……不值得大家讀。

書本身很好，翻譯卻很不負責，翻譯差到這種地步，簡直是犯罪。 以防你不知道，這本書的翻譯能把“補缺口”翻譯成“收盤”。並且自創所謂馬蹄形和手榴彈形股價形態。（和原文完全牛頭不對馬嘴）

2024年1月19日聽完此書，真是一本高淨值的好書，擇日精讀

收穫如下: 交易策略如下： 1．股價形態上升突破時買進。 2．入手後，在低於股價形態1美分的價位設置止損點。 3．當價格從另一股價形態突破下跌，或達到止損點時，賣出。

老斯基我覺得看看他的getting started in chart patterns second editon和 encyclopedia of chart patterns, second edition就可以了。第1本書中文名是股價形態的10堂必修課，第2本書是股價形態總覽。股價形態的10堂必修課中文版第一版在微信讀書中有，但是，當初看的體驗不好，因爲書有個虛構角色傑克導致閱讀體驗不好，而第二版簡潔實在。而第二版沒有中文版，在網絡上，我至今也也沒有找到英文pdf版本，我只是在 https://www.oreilly.com/library/view/getting-started-in/9781118859209/ 上在線看過這本書，當初看的時候，在網站上註冊後，就直接可以看這本書了。我在網站上看這第2版寫的比第1版本好多了。 第1本書能讓你瞭解股價形態的基本理論和常用形態介紹，是一本比較好入門的書。而第2本股價形態總覽是一本工具書，方便在複習或實踐的時候進行查閱。波斯基機的這本書高勝算，股價形態圖解手冊就比較尷尬了。不過我還是大致看了一下。沒有讀第1本書那麼爽快。內容上都差不多。就個人來說，我推薦看第1本書。可惜第1本書的第2版沒有中文版。 本書就講了4個方面，分爲4個部分，什麼是形態，怎麼識別他們，然後怎麼利用形態來買入和賣出。三星評價吧。

少數幾個形態的突破技法是有高勝算和高盈虧比的，一些遊資專門做某些形態的突破打板，勝算很高收益很高。不要去交易所有的形態，抓住一兩個高勝算形態 專門去做這種形態的突破交易，長期下來，必有高回報。 推薦使用矩形(箱體)三重底頭肩底的突破跟隨策略，做好止損，專心做這幾個形態突破的票，保持一致性，不要三心兩意隨便更改交易策略。 這是我說的，不是 炒股的智慧 那本書裏的話，轉載我的話可以，但是還說是別人書裏的話那就不對了。

價格形態理論本身沒有問題，是對市場多空雙方買賣行爲在某一特定階段的一種合力的識別，代表了價格接下來大概率的運行模式，在某些特殊情況下多空力量的有跡可循是來自交易心理的趨同（人性的本質沒有變過），也就是所說的技術分析三大假設當中的：歷史會重演但不會簡單重複。價格的有效拐點就是階段性多空力量的失衡，多個有效的拐點就構成了所說的支撐阻力線，這些線進而構成了價格形態，對於點、線、圖的識別，何爲有效，效力如何是交易能力的關鍵，也是直接影響成功率的關鍵（成功率和交易的勝率是兩個概念，主觀交易同機械化系統交易同樣需要小的止損來試錯企圖抓住大的趨勢，這是另一個話題），本書一口氣看完，足夠垃圾！作者根本不可能穩定盈利，因爲他對於價格形態的理解有本質上嚴重的誤區，同時沒有用正確的成交量理論來驗證，儘管他也不斷在提及成交量，還有需要各個週期嵌套的趨勢觀念纔是交易的根本邏輯，也是本書欠缺的，趨勢同量價結合是另外兩個大的方面

9月中完成閱讀「高勝算股價形態圖解手冊」，這本書收納不同價格行為下的形態圖形，並且用過去數據統計每一種形態的成功與失敗率；很多人可能對股價形態的精確率只有35-40%覺得不可靠，沒有使用價值，但是是那些人也對風險回報比例最不瞭解的一羣人，按照35-40%精準率，只要執行1:2的風險回報比，就可以做到長期執行的正盈利，低精準率不是一個壞的方面，反而因為低精率配合風險管理，就可以做到容錯率高，長期回報為正的策略，也更適用在所有市場情況。

什麼高勝算形態？這書名是爲了賣書取的嗎？就是一些經典形態的分析。讀着浪費時間，推薦讀《股市趨勢技術分析（原書第10版）》或者《期貨市場技術分析》。